Os dados mensais da Morningstar sobre o ano passado mostram que apenas quatro fundos de investimento conseguiram as cinco estrelas nos dozes meses de 2012.
Os quatro produtos dividem-se por três casas de investimento: Banif Gestão de Activos, ESAF e ainda a Invest Gestão de Activos. A liderança coube à gestora do Grupo Espírito Santo que detém dois fundos deste top 4: O ES Obrigações Europa Euro e ainda o ES PPR.
O ES Obrigações Europa Euro é gerido por Vasco Teles e obteve uma rendibilidade em 2013 de 4,14%. Na sua carteira de ativos, o destaque vai para a dívida soberana de países como Portugal, Alemanha, Itália ou Grécia. Dados da Morningstar mostram que a sua duration é de 6,48 anos e a maturidade efetiva situa-se nos 11,62%, isto no final de novembro.
Já o outro produto da ESAF que consta no ranking, ES PPR, é gerido por David Dias e é um fundo PPR. Com 7,89% de rendibilidade em 2012 este produto segue a mesma linha de raciocínio que o anterior, já que as principais posições vêm de dívida pública de países como Alemanha, Portugal ou Itália. Também se pode encontrar fundos próprios da entidade ou até futuros sobre o euro.
Já o fundo da Banif Gestão de Activos é o Banif Euro Tesouraria. Este produto rendeu aos seus subscritores 3% durante o ano passado e é gerido por Ana Garcia. Na carteira, as posições são mais abrangentes que os dois fundos analisados anteriormente, com dívida soberana e corporativa a dominar. Dívida de países como Alemanha ou de empresas como o BES, BCP ou a CGD fazem parte do rol dos ativos principais do fundo.
Já o fundo que fecha o ranking dos produtos que atravessaram 2013 com cinco estrelas é o Invest AR PPR da Invest Gestão de Activos. De entre os quatro foi aquele que maior rendibilidade gerou em 2013, com uma subida de 19,82%. Nas principais posições aparecem dívidas de alguns países como Espanha, Portugal ou Irlanda, além do ETF iShares EURO STOXX 50.
Saiba quais foram os fundos que durante 2013 tiverem pelo menos uma vez cinco estrelas Morningstar
