Fundos flexíveis somam e seguem


Fundos flexíveis são, de acordo com a definição da APFIPP, aqueles que “não assumem qualquer compromisso quanto à composição do património nos respectivos documentos constitutivos”, o que na prática se poderá traduzir num fundo bastante diversificado. A Funds People foi verificar quanto têm sob gestão e que retornos alcançam este tipo de produtos que dão ao gestor uma maior capacidade de adaptação ao cenário de mercado vigente. 

Com um património superior a 818 milhões de euros no final de abril, contam-se quinze produtos no universo de fundos flexíveis no mercado doméstico, segundo dados da APFIPP analisados em conjunto com informação da Morningstar. Esta categoria apresenta uma rendibilidade média de 2,45 % desde do início do ano.

Entre a amostra dos produtos que compõem esta categoria, o melhor fundo desde do início do ano pertence à Banif Gestão de Activos e trata-se de um fundo long/short que investe na Península Ibérica - o Banif Ibéria. Este produto tem uma valorização de 4,32% e é gerido por Jorge Guimarães e por Nuno Marques. (veja aqui a entrevista sobre o Banif Ibéria que foi dada à Funds People pelos dois gestores).

O Espírito Santo Estratégia Activa, da ESAF e gerido por Paulo Joaquim aparece no segundo lugar da lista com ganhos nos primeiro quatro meses do ano de 3,46%. Este fundo é seguido de muito perto pelo Banif Investimento Conservador que tem uma valorização em 2014 de 3,44%.

Acima de 3% ainda aparecem mais três fundos. O Espírito Santo Estratégia Activa II que apresenta ganhos de 3,35% é, também, gerido por Paulo Joaquim, da ESAF. Com 3,23% aparece o Montepio Mercados Emergentes enquanto o outro produto com um retorno acima de 3% em 2014 é o  BPI Brasil com uma subida de 3,18%.

Os fundos flexíveis este ano

FundoGestoraEstrelas MorningstarRendibilidade  3 anosRendibilidade em 2014Ativos sob gestão
Banif IbériaBanif Gestão de Activos  2,8594,3211 410 470
Banif Investimento ConservadorBanif Gestão de Activos 33,7163,4413 066 323
Banif Investimento ModeradoBanif Gestão de Activos32,8512,9110 119 229
BBVA Gestão FlexívelBBVA Gest - SGFIM S.A.45,5690,3858 057 381
BPI BrasilBPI Gestão de Activos -8,5623,1858 354 968
BPI Global BPI Gestão de Activos21,7441,7987 805 164
ES BrasilESAF  -10,4770,836 944 248
ES Dynaflex EURESAF 2-0,8131,061 362 771
ES Estratégia ActivaESAF 36,0573,4628 267 221
ES Estratégia Activa IIESAF 35,5003,3539 149 554
ES Plano CrescimentoESAF 57,7651,556 728 880
ES Plano DinâmicoESAF 21,8202,66241 572 767
ES Plano PrudenteESAF 46,1651,9326 672 380
Montepio Mercados Emergentes Montepio Gestão de Activos1-0,6573,232 040 467
Santander GlobalSantander Asset Management2-0,6372,57226 759 972

 

Dados: Morningstar (rating, rendibilidade a 3 anos, ativos sob gestão) e APFIPP (categoria, número de produtos, rendibilidade em 2014) a 30 de abril de 2014.

Profissionais
Empresas

Outras notícias relacionadas


O Mais Lido

Próximos eventos