Claramente um ano de apogeu para o mercado norte-americano, 2014, no entanto, não terminou de forma animadora para os fundos de ações que investem na União Europeia, Suíça e Noruega. Prova disso é que o conjunto de 16 fundos que a APFIPP inclui nesta categoria, apresenta um retorno médio negativo de 1,66% no ano passado.
Ainda assim podem enumerar-se alguns fundos pertencentes à categoria “Fundos de Acções da União Europeia, Suíça e Noruega” que resistiram a um 2014 mais “tempestuoso”.
Acima dos 2% de rentabilidade
O Montepio Ações Europa, da Montepio Gestão de Activos, é o vencedor destacado deste conjunto de produtos. O fundo consegue em 2014 um retorno muito próximo dos 3% (2,87%) e, segundo a composição da carteira publicada no site da entidade com data de 31 de dezembro, a empresa com maior peso no portfólio é a farmacêutica alemã Bayer.
Segue-se na lista de resistentes um fundo gerido pela BPI Gestão de Activos. O BPI Europa, a cargo de José Badalo, tem no período um retorno de 2,51%. Os dados do site da Morningstar indicam que os serviços financeiros e o consumo defensivo são os sectores que têm maior representação na carteira do fundo.
Ainda na casa 2% de ganhos em 2014, figura um produto da Popular Gestão de Activos. O Popular Acções consegue uma rentabilidade de 2,29% e no portfólio do produto as maiores posições são pertencentes ao sector financeiro. O site da empresa de análise Morningstar indica que o Banco Santander lidera no “ranking” dos títulos a que o fundo tem maior exposição.
Outros resistentes
Ainda que abaixo de 1% de retorno, da lista há ainda que destacar mais dois produtos. O BPI Euro Grandes capitalizações fechou o ano passado com 0,86% de rentabilidade, e o Banif Euro Acções com 0,16% de retorno.
F. Acções da União Europeia, Suíça e Noruega | Gestora | Rentabilidade 2014 (%) |
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Montepio Acções Europa | Montepio Gestão de Activos | 2,87 |
BPI Europa | BPI Gestão de Activos | 2,51 |
Popular Acções | Popular Gestão de Activos | 2,29 |
BPI Euro Grandes Capitalizações | BPI Gestão de Activos | 0,86 |
Banif Euro Acções | Banif Gestão de Activos | 0,16 |
Santander Accões Europa | Santander Asset Management | -0,18 |
Millennium Eurocarteira | Millennium Gestão de Activos | -0,34 |
Caixagest Acções Europa | Caixagest | -0,63 |
Postal Acções | Caixagest | -1,21 |
CA Acções Europa | CA Gest | -1,81 |
BBVA Bolsa Euro | BBVA AM | -2,1 |
Patris Acções Europa | Patris Gestão de Activos | -2,31 |
Espírito Santo Accões Europa | GNB Gestão de Activos | -4,9 |
Montepio Acções | Montepio Gestão de Activos | -5,84 |
BPI Ibéria | BPI Gestão de Activos | -7,76 |
Montepio Capital | Montepio Gestão de Activos | -8,29 |
Fonte: APFIPP, 31 de dezembro de 2014